股市有哪些选股的技巧，如何把控自己资金的仓位以及风险？

股市有哪些选股的技巧，如何把控自己资金的仓位以及风险？

个人经验，分享选股的三个技巧：

一、基本面选股

基本面选股，主要是做价值投资。选择ROE（净资产收益率）连续三年高于20%，最近五年复合增长率超过20%，目前市盈率低于30倍的股票。这样的股，可能大盘大跌时也会受影响下跌，但属于价值里面的成长股，只要行业没有变坏，公司经营没出问题，大概率能跑赢大市，获得超额收益。

二、多头排列选股

很多股民喜欢追高，往往在股票大涨翻倍之后去接盘，结局都不是太好，如果是做波段，应该要主升浪启动的时候介入。那么什么时候是启动点，就是均线刚刚形成多头排列的那一天，5日、10日、20日、30日均线分别从上到下排列，且方向向上，刚刚形成此形态的当天买入，一般后市涨涨的概率较大。

三、事件驱动选股

股市中经常会发生很多事件，有些时候是风险，有些时候是机会，而有些时候对别人来说是风险，而对你来说可能就是机会。比如说当全球市场动荡的时候，都在大跌，而一类股反而大涨，就是黄金股。再比如说此次贸易摩擦升级，大多数股都大跌，但上周农业类股票却大涨，主要是因为受益贸易战，再比如说国际局部出现军事紧张，股市下跌，但军工股反而会大涨。如果能敏感的发现这些机会，其实反而是“确定性机会”。

接着讲一讲资金仓位控制和风险

股市里风险随时都会出现，存在着随机发生性，很少能提前预知，那么为了降低不可知风险，就需要通过仓位来进行控制：

一、至少一半仓位投资蓝筹股

蓝筹股虽然涨的时候涨不过那些题材股问题股，但因为估值够低，相对风险较小，并且流动性比较好，不到系统性风险出现的时候，不会出现流动性引发的崩盘。而很多小盘股，炒的时候确实涨得好，一不小心就会连续一字板跌停，风险非常大。

二、至少投资三只股票

不管资金大，还是资金小，投资中为了回避单一股票造成的毁灭性打击，至少持有三只股票。如果全押一只股，万一碰上极端情况，比如全仓买到长生生物，直接退市，损失就会非常惨重，适当分散投资可以有效降低这一风险。有人可能会说，持有三只，正好是乐视网、长生生物、康美药业怎么办？如果真是这样，只能说太背了。

三、留三成现金备用

永远不要满仓，就算是行情非常火也不要满仓，很多人喜欢满仓，享受上涨的快感，有些人甚至加杠杆，融资炒股，配资炒股，这是相当危险的，股市里根本没有什么确定性，唯一确定的东西就是“不确定”，因而要留部份现金，如果看错了，可以进行补救。

其他股民观点

2019年以来的这波行情，创业板的涨幅达到了40%，上证指数也超过了28%，但我相信大部分人的回血速度是比指数还慢，不仅我们散户是如此，甚至大部分机构也是如此。在这两个月的行情中，收益率超过40%的基金屈指可数，是什么原因呢？

大家有想过为什么跑赢大盘这么难嘛？甚至跑赢板块都很难嘛？

我们把大盘也当成一揽子的股票组合，大盘指数始终是全仓的状态纪录市场的价格变化。在统计学上，大盘是总样本，不论是股民还是基金等机构投资者，都是在大盘的这个总样本里挑选子样本，不论我们如何构建子样本，子样本的收益率始终是收敛于大盘指数的收益率，也就是不论如何组合，通常我们的收益率是很难持续超出大盘很多的。

全仓勉强跟上大盘已经很难了，而我们为了控制风险，往往会控制仓位。假如大盘的收益率是20%，我们7成仓，收益率是25%，最终的总收益率只有17.5%：

[0.7*（1+25%）+0.3]*100% - 100% = 17.5%；

这个收益率是远低于大盘的，如过10年复利下去，大盘收益率是519%，而我们的收益率是401%，不仅跑不赢大盘，甚至会随着时间延长，我们的收益率与大盘指数的收益率的差距是越拉越大。

在投资领域浸淫很久的人都应该明白——收益与风险同源，要想获得更大的收益，就必须放大风险。什么是放大风险呢？增加敞口，增加仓位，甚至是加上杠杆。

2成仓，即使股价跌50%，账户里还有9成资产，只要账户收益率增加11%就能回本，当然，如果不是满仓，股票的组合的收益需要远大于11%才能让总资产增加11%。如果是满仓，股价跌50%，则意味着股价要涨100%才能回血。一般情况下，仓位越重风险越大，一旦大盘不利，亏的也就越快，一旦大盘好转，回血速度也就越快。

这一轮行情中，前海开源的旗下的几只基金表现突出，是全市场表现最好的几家基金之一，关键的原因就去年前海开源基金的旗下基金都是在满仓干，一旦行情启动，净值增长的非常快，而担忧大盘风险的那些基金，2018年仓位降到很低，这帮助他们度过了去年的大跌，也让他们错过了今年的这一轮上涨。

与此对应的是，2018年国庆节左右，公募大佬、前海开源基金联席董事长王宏远开始公开高呼加仓，10月一个月内就6次呼吁。当时A股点位在2800点上方。

2018四季度的三个月内，前海开源基金旗下公募基金管理总规模，从2018三季报的472亿元降至年末的365亿元，规模减少107亿元，缩水22%。其中，股票基金从44亿元缩水至37亿元，缩水比例15%；混合基金规模从122亿元缩水至97亿元20%；债基从77亿元增至81亿元；指数基金规模从25亿元降至20亿元，缩水幅度20%。货币基金也从222亿元降至146亿元。

看到这个数据后，大家清楚的认识到了盈亏同源的本质，也认识到了抓住趋势全仓的重要性。2014年的牛市，大盘的涨幅不过3倍，但有的人的累计收益率却超过了10倍，关键原因，不是因为他买到了如此牛逼的股票，而是因为他们都加了杠杆，不论是融资融券还是场外配置。

举一个例子，假如有人有100万，1：1融资，收益率是100%，那么他的市值就是400万；第二轮，他再用这400万继续1：1的融资，就是600万（净资产是300万），收益率再次增长100%，则他的市值就成长为1200万，扣除300万负债，净资产就是900万，收益率是800%。

假如他不融资，他是净资产会从100万增长到200万，从200万到400万，收益率是300%。同样是大盘3倍的涨幅，增加杠杆导致风险增加一倍，但增加的收益率是800%➗300%＝2.67倍，高于加杠杆后的2倍风险。当然增加杠杆是有代价的，只要这个代价小于0.67倍，增加杠杆就是有益的，反之就是有害的。

很多人意识不到我们买房子收益巨大，就是因为使用了杠杆。按照30%的首付，杠杆最少是2.3倍，假如是2成首付，杠杆甚至达到4倍，但成本却足够低，银行的房贷利率通常很低。假如10年前，房价是5000元，现在是15000元，首付3成，120平米，简单来说我们是用18万买了一套房子，现在这套房子值180万，收益率高达666%，扣除10年内不到50%的房贷利息，收益率高达550%。如果是全款买房，收益率仅仅有200%。

举了两个例子，下面是我想告诉大家一个金融投资的真正的本质：仓位控制是没有意义的，找准一个价格会出现趋势上行资产或者价格会趋势下行的资产，在加杠杆的成本低于杠杆的收益增幅内部，加足杠杆做多或者做空。

如果大盘是趋势向上的，目标增长空间很大，买上已经被交易所挑选过的股市最优质的中证500指数和沪深300指数（500ETF或者300ETF），寻找成本最便宜的融资方案加上杠杆继续买上500ETF和300ETF，资产增长后继续融资增加杠杆，在趋势见顶前获利了结。

其他股民观点

选股方法

　　1、MACD选股方法和步骤

　　①、先点换手率，把大盘股(流通盘5亿以内)换手率大于5、小盘股(流通盘1亿以内)换手率大于8的股票，加入自选股；

　　②、日K线，MACD为负值的股票，删除；

　　③、周K线，MACD为负值的股票，删除；

　　④、60分钟K线，MACD为负值的股票，删除；

　　⑤、30分钟K线，MACD为负值的股票，删除；

　　⑥、把最近一周涨幅过大的品种，删除；

　　⑦、把最近一周换手率过低的品种，删除；

　　⑧、剩下的股票，从分时到日线MACD是多头排列，处于上攻形态，就是你需要的品种；

　　⑨、最后介入5分钟MACD、15MACD、30MACD、60MACD白线上穿黄线品种。

　　2、业绩选股法

　　业绩选股分为纯业绩、跟机构二种方法。

　　⑴、纯业绩：

　　寻找业绩将大幅上升的个股，依据就是：只要业绩大幅增长，股价就必然会大幅上升。

　　⑵、跟机构法：

　　从公开信息中寻找机构增仓的股票。依据是：机构调研能力强；机构看中业绩成长；机构资金量大，机构进入就意味着有大资金进场，就有可能大幅拉升。